计算VaR时,其市场价格的变化是通过随机模拟得到的是()。A:德尔塔一正态分布法B:历史模拟法C:蒙特卡罗模拟法D:线性回归模拟法
计算VaR时,其市场价格的变化是通过随机模拟得到的是()。
A:德尔塔一正态分布法
B:历史模拟法
C:蒙特卡罗模拟法
D:线性回归模拟法
B:历史模拟法
C:蒙特卡罗模拟法
D:线性回归模拟法
参考解析
解析:蒙特卡罗模拟法的基本思路是假设资产价格的变动依附服从某种随机过程的形态,利用电脑模拟,在目标时间范围内产生随机价格的途径,并依次构建资产报酬分析,在此基础上求出VaR。因此,蒙特卡罗模拟法模拟VaR值时,市场价格是通过随机模拟得到的。
相关考题:
蒙特卡洛模拟法是计量VaR值的基本方法之一,其优点包括( )。A.可以处理非线性、大幅波动及“肥尾”问题B.计算量较小,且准确性提高速度较快C.产生大量路径模拟情景,比历史模拟方法更精确和可靠D.即使产生的数据序列是伪随机数,也能保证结果正确E.可以通过设置消减因子,使得模拟结果对近期市场的变化更快地做出反应
( )是首先假设资产收益为某一随机过程,利用历史数据或既定分布假设,大量模拟未来各种可能发生的情景,然后将每一情景下的投资组合变化值排序,给出其分布,从而计算VaR值。A.历史模拟法B.方差一协方差法C.计量法D.蒙特卡罗模拟法
蒙特卡洛模拟法计量VaR值的基本方法之一,其优点包括( )。 A.可以处理非线性、大幅波动及“肥尾”问题 B.计算量较小,且准确性提高速度较快 C.产生大量路径模拟情景,比历史模拟方法更精确和可靠 D.即使产生的数据序列是伪随机数,也能保证结果正确 E.可以通过设置消减因子,使得模拟结果对近期市场的变化更快地作出反应
是首先假设资产收益为某一随机过程,利用历史数据或既定分布假设,大量模拟未来各种可能发生的情景,然后将每一情景下的投资组合变化值排序,给出其分布,从而计算VaR值。A.历史模拟法B.方差——协方差法C.计量法D.蒙特卡罗模拟法
下列关于蒙特卡罗模拟法的说法中,正确的有( )。①市场价格的变化是通过随机数模拟得到的②算法简单方便③可涵盖非线性资产头寸的价格风险波动风险④市场价格的变化来自历史观察值A.①③B.①②③C.②③D.③④
蒙特卡罗模拟法是计量VaR值的基本方法之一,其优点是( )。Ⅰ.可以处理非线性、大幅波动及“肥尾”问题Ⅱ.计算量较小,且准确性提高速度较快Ⅲ.产生大量路径模拟情景,比历史模拟方法更精确和可靠Ⅳ.即使产生的数据序列是伪随机数,也能保证结果正确Ⅴ.可以通过设置消减因子,使得模拟结果对近期市场的变化更快地做出反应 A、Ⅰ,Ⅱ,ⅣB、Ⅲ,Ⅳ,ⅤC、Ⅰ,Ⅲ,ⅤD、Ⅱ,Ⅲ,Ⅳ
蒙特卡罗模拟法的实施步骤包括( )。A、假设风险因子服从一定的联合分布,并根据历史数据估计出联合分布的参数B、利用计算机从前一步得到的联合分布中随机抽样,所抽得的每个样本相当于风险因子的一种可能场景C、计算在风险因子的每种场景下组合的价值变化,从而得到组合价值变化的抽样D、根据组合价值变化的抽样估计其分布并计算VaR
一种是蒙特卡罗模拟法。这种方法的实施,第一步,要假设风险因子服从一定的联合分布,并根据历史数据来估计出联合分布的参数。第二步,是利用计算机从前一步得到的联合分布中随机抽样,所抽得的每个样本,相当于风险因子的一种可能场景。第三步,是计算在风险因子的每种场景下组合的价值变化,从而得到组合价值变化的抽样。第四步,根据组合价值变化的抽样来估计其分布并计算VaR。()
单选题下列关于计算VAR值的蒙特卡洛模拟法的说法中错误的是()。A蒙特卡洛模拟法的局限性是VAR计算所选用的历史样本期间非常重要B蒙特卡洛模拟法计算量较大C蒙特卡洛模拟法被认为是最精准贴近的计算VAR值方法D蒙特卡洛模拟法在计算之前,需要有风险因子的概率分布模型,继而重复模拟风险因子变动的过程