8、CAPM模型表明,如果投资者持有高风险的证券,相应地也要求更高的回报率。

8、CAPM模型表明,如果投资者持有高风险的证券,相应地也要求更高的回报率。


参考答案和解析

相关考题:

CAPM与APT的区别是() A、在CAPM中,市场组合居于不可或缺的地位,但APT即使在没有市场组合条件下仍成立B、CAPM属于单一时期模型,但APT并不受到单一时期的限制C、APT的推导以无套利为核心,CAPM则以均值-方差模型为核心,隐含投资者风险厌恶的假设,但APT无此假设D、在CAPM中,证券的风险只与其β相关,它只给出了市场风险大小,而没有表明风险来自何处。而APT承认有多种因素影响证券价格。

如果债券的回报率是8%,同期物价上涨12%,投资者的实际回报率是:()。 A.4%B.8%C.4%D.12%

如果某种资产的β值为1.5,整个市场的预期回报率Rem为8%,且无风险利率Rf为2%。试从CAPM方程式推算这种资产的风险升水Pr和预期回报率Re。

根据CAPM模型,均衡时所有的证券都在证券市场线上。()

CAPM模型表明,如果要投资者持有高风险的证券,相应地也要更高的回报率。

资本资产定价模型表明如果要投资者持有高风险的证券,相应地也要求更高的回报率。( )

现代组合理论表明,投资者根据个人偏好选择的最优证券组合P恰好位于无风险证券F与切点证券组合T的组合线上(如图3-2所示)。特别地,()。A:如果P位于F与T之间,表明他投资于F和T的组合B:如果P位于F的右侧,表明他卖空FC:投资者卖空F越多,P的位置越靠近TD:投资者卖空T越多,P的位置越靠近F

下列关于资本资产定价模型(CAPM)的叙述,错误的是( )。A:CAPM模型表明在风险和收益之间存在一种简单的线性替换关系B:CAPM模型对风险,收益率关系的描述是一种期望形式,因此本质上是不可检验的C:CAPM模型提供了对投资组合绩效加以衡量的标准,夏普指数、特雷诺指数以及詹森指数就建立在CAPM模型之上D:CAPM模型区别了系统风险和非系统风险,由于非系统风险不可分散,从而将投资者和基金管理者的注意力集中于可分散的系统风险上

根据CAPM模型,当某证券资产的贝塔增加1时,该资产的要求报酬率增加值等于市场回报率。()

下列关于资本资产定价模型的主要思想叙述中,不正确的是( )。A.资本资产定价模型认为只有证券或证券组合的系统性风险才能获得收益补偿,其非系统性风险将得不到收益补偿B.投资者要想获得更高的报酬,必须承担更高的非系统性风险;承担额外的系统性风险将不会给投资者带来收益C.CAPM的一个假设即所有的投资者都进行充分分散化的投资,因此没有投资者会“关心”非系统性风险D.β系数表示资产对市场收益变动的敏感度

下列关于资本资产定价模型的说法错误的是( )。A.资本资产定价模型(CAPM)以马可维茨证券组合理论为基础,研究如果投资者都按照分散化的理念去投资,最终证券市场达到均衡时,价格和收益率如何决定的问题B.资本资产定价模型认为只有证券或证券组合的系统性风险才能获得收益补偿,其非系统性风险将得不到收益补偿C.现实中并不是所有的投资者都会完全按照分散化的理念去投资D.投资者要想获得更高的报酬,必须承担更高的系统性风险;承担额外的非系统性风险将会给投资者带来收益

(2018年)关于CAPM模型,下列说法错误的是()。A.CAPM模型是以马科维茨证券组合理论为基础的B.CAPM模型假设存在交易费用和税金C.CAPM模型揭示均衡状态下证券收益率与风险之间的关系D.CAPM模型假设所有投资者都进行充分分散化的投资

CAPM用( )刻画所有投资者的集体行为,揭示在均衡状态下,证券收益率与风险之间关系的经济本质。A.均衡价格模型B.市场均衡模型C.一般均衡模型D.局部均衡模型

某投资者手中持有的期权是一份虚值期权,则下列表述正确的是( )。A. 如果该投资者手中持有一份看涨期权,则表明期权标的资产价格高于执行价格B. 如果该投资者手中持有一份看跌期权,则表明期权标的资产价格低于执行价格C. 如果该投资者手中持有一份看跌期权,则表明期权标的资产价格等于执行价格D. 如果该投资者手中持有一份看涨期权,则表明期权标的资产价格低于执行价格

如果CAPM模型成立,那么,下列说法中正确的有( )。A.如果投资者持有某一只高风险的证券,其对该证券的预期收益率可由CAPM模型确定B.β系数为0的股票,其预期收益率为0C. CAPM模型适用于弱有效的资本市场D.β系数为1的资产,其预期收益率等于市场组合的预期收益率E.β系数可以用来衡量一种证券或一个投资组合相对总体市场的波动性

关于CAPM的描述错误的是()。A、CAPM属于均衡定价模型B、CAPM认为证券收益只取决于系统性风险C、CAPM认为证券收益不仅与系统性风险有关,而且也与非系统性风险有关D、CAPM利用单个证券与市场组合的相关性来测度系统性风险的大小

投资者是风险回避者不是CAPM模型的基本假定。

CAPM模型和APT模型都假设投资者是风险规避的。

CAPM模型的理论意义在于()A、决定个别证券或组合的预期收益率及系统风险B、用来评估证券的相对吸引力C、用以指导投资者的证券组合D、是进行证券估价和资产组合业绩评估的基础

资本资产定价模型CAPM说明投资者承担了非系统风险也应当有回报。

判断题CAPM模型和APT模型都假设投资者是风险规避的。A对B错

多选题如果CAPM模型成立,那么,下列说法中正确的有( )。A如果投资者持有某一只高风险的证券,其对该证券的预期收益率可由CAPM模型确定Bβ系数为0的股票,其预期收益率为0CCAPM模型适用于弱有效的资本市场Dβ系数为1的资产,其预期收益率等于市场组合的预期收益率Eβ系数可以用来衡量一种证券或一个投资组合相对总体市场的波动性

多选题CAPM与APT的区别是()。A在CAPM中,市场组合居于不可或缺的地位,但APT即使在没有市场组合条件下仍成立BCAPM属于单一时期模型,但APT并不受到单一时期的限制CAPT的推导以无套利为核心,CAPM则以均值-方差模型为核心,隐含投资者风险厌恶的假设,但APT无此假设D在CAPM中,证券的风险只与其β相关,它只给出了市场风险大小,而没有表明风险来自何处。而APT承认有多种因素影响证券价格

单选题CAPM用( )刻画所有投资者的集体行为,揭示在均衡状态下,证券收益率与风险之间关系的经济本质。A均衡价格模型B市场均衡模型C一般均衡模型D局部均衡模型

单选题下列关于资本资产定价模型的说法错误的是()。A资本资产定价模型(CAPM)以马可维茨证券组合理论为基础,研究如果投资者都按照分散化的理念去投资,最终证券市场达到均衡时,价格和收益率如何决定的问题B资本资产定价模型认为只有证券或证券组合的系统性风险才能获得收益补偿,其非系统性风险将得不到收益补偿C现实中并不是所有的投资者都能够持有充分分散化的投资组合,这也是造成CAPM不能够完全预测股票收益的一个重要原因D投资者要想获得更高的报酬,必须承担更高的系统性风险;承担额外的非系统性风险将会给投资者带来收益

多选题CAPM模型的理论意义在于()A决定个别证券或组合的预期收益率及系统风险B用来评估证券的相对吸引力C用以指导投资者的证券组合D是进行证券估价和资产组合业绩评估的基础

单选题资本资产定价模型揭示了在证券市场均衡时,投资者对每一种证券愿意持有的数量资本资产定价模型揭示了在证券市场均衡时,投资者对每一种证券愿意持有的数量( )已持有的数量。A大于B小于C等于D不少于

判断题资本资产定价模型CAPM说明投资者承担了非系统风险也应当有回报。A对B错